Управляющий директор НКР: рост ставок по ипотеке будет не таким заметным как рост ключевой
Банки оперативно отреагировали на ужесточение денежно-кредитной политики, пообещав повышение доходностей по вкладам. Быстрая реакция на решение ЦБ будет и в сегментах кредитов и ипотеки, предупреждают эксперты
После объявления решения ЦБ о подъеме ключевой ставки сразу на 1 процентный пункт, до 8,5% годовых, крупные российские банки начали анонсировать пересмотр доходности вкладов.
По данным Банка России, в первой декаде июля средняя максимальная ставка по вкладам в 10 крупнейших банках составляла 7,8% годовых. Показатель держится на этом уровне с июня, а с начала года он упал примерно на 0,3 п.п.
Повышение ключевой ставки соответствует ожиданиям рынка и частично уже было учтено в банковских продуктах, замечает управляющий директор проекта «Финуслуги» Московской биржи Игорь Алутин: «Максимальные ставки [сейчас] на рынке достигают 9–10% по вкладам до года и 11% — по долгосрочным депозитам». Но, по его словам, шаг в 1 п.п. превысил прогнозы игроков, и они еще будут повышать доходность депозитов.
Заметного роста ставок по длинным вкладам ждать не стоит, говорит руководитель группы рейтингов финансовых институтов АКРА Валерий Пивень. Он связывает это с тем, что внятного сигнала, как долго продлится ужесточение денежно-кредитной политики ЦБ не дал.
Председатель Банка России Эльвира Набиуллина на брифинге сообщила, что подъем ставки на ближайшем заседании, вероятнее всего, потребуется, но шаг повышения будет зависеть от ситуации в экономике.
Что будет с потребкредитами и ипотекой
«Рост ставок по кредитам, несомненно, будет, но постепенный. Часть клиентов продолжит кредитоваться, те, у кого есть свободная ликвидность, возможно, предпочтут погасить ссудную задолженность. По кредитам, привязанным к ключевой ставке, рост долговой нагрузки неизбежен и произойдет достаточно быстро», — сказала РБК аналитик банковских рейтингов НРА Наталия Богомолова.
Большинство опрошенных РБК банков не раскрыли планов, будут ли они повышать ставки по необеспеченным кредитам и ипотеке.
Если ставки по вкладам поднимутся пропорционально изменению ключевой, то проценты по кредитам вырастут сильнее, считает Алутин из «Финуслуг».
«Спрос на кредиты сейчас достаточно большой, поэтому можно ожидать повышения стоимости кредитных продуктов. Вероятнее всего, это коснется всех игроков и всей линейки», — соглашается Пивень из АКРА.
Согласно статистике Frank RG, в июне российские банки поставили рекорд по выдаче розничных ссуд — их объем превысил 1,5 трлн руб. Индекс стоимости необеспеченных кредитов сейчас составляет 19,73% годовых, с начала года он снизился примерно на 0,5 п.п., следует из данных «Финуслуг». Рыночные ставки по ипотеке при этом находятся выше 11%, показывает статистика «Дом.РФ».
Повышение ключевой ставки не окажет серьезного влияния на стоимость ипотеки в России, заявил зампред ЦБ Алексей Заботкин.
«Точкой, по отношению к которой происходит ценообразование основных рыночных ипотечных продуктов, является доходность ОФЗ со сроком погашения 5-7 лет. Если посмотреть на то, что с 13:30 (время публикации пресс-релиза по ставке. — РБК) сегодняшнего дня произошло с доходностью этих ОФЗ, — она не изменилась. Поэтому наша ключевая ставка отражает те ожидания, которые на рынке уже на текущий момент сформировались», — пояснил он.
С высокой вероятностью очередной виток роста ставок по ипотеке будет, хоть и не такой заметный, как рост ключевой, считает управляющий директор рейтингового агентства НКР Михаил Доронкин: «Многое будет зависеть от стоимости фондирования. В последние месяцы максимальная ставка по вкладам остается стабильной, рост минимален, поэтому банки могут проводить сдержанную политику по росту доходности сберегательных продуктов. Наконец, на динамику ипотечной ставки будут оказывать влияние льготные программы — они остаются драйверами выдач с начала года».
«Рост ключевой ставки вызовет соответствующую реакцию в рыночных ипотечных программах в самое ближайшее время. При этом риторика ЦБ позволяет предположить, что это не последний рост ставок в краткосрочной перспективе. Ожидаем существенный приток спроса в сегменте выдач государственных программ», — отмечает директор департамента ипотечных продуктов и цифрового бизнеса «Росбанк Дом» Вадим Мамонов.
В 2022 году, во время предыдущего цикла повышения ключевой ставки, российские банки быстро скорректировали предложения по рыночным программам, что привело к перераспределению выдач в пользу льготной ипотеки. Сейчас по ипотеке на новостройки предельная стоимость ссуды составляет 8%, а по семейной ипотеке — 6%.
«Что касается льготной ипотеки и арбитража ставок, то параметры льготной ипотеки определяет правительство. Мы готовы с ним обсудить, если будут предложены какие-то изменения», — отметила Набиуллина.
Источник: www.rbc.ru
